ANALİZ-Sabah Stratejisi(Ziraat Yatırım)

24.11.2017 08:48



Ziraat Yatırım Menkul Değerler ( http://www.ziraatyatirim.com.tr )
Tarafından Hazırlanan Sabah Stratejesi Analizi:
"24 Kasım Öğretmenler Günü'ünde reel sektöre yönelik açıklanacak
anketleri gözlemleyeceğiz. S&P500, vadeli işlemlerde yatay
seyrederken, Dolar / TL kotasyonları 3,9219 seviyesinden geçiyorlar.
İlk olarak öğlen Almanya'da açıklanacak IFO anketini gözlemleyeceğiz.
Avrupa PMI Değerleri, Alman Ekonomisi ve Küresel Ticaret (23 Kasım
2017). IFO'nun sektörel endeksleri yurt-içindeki sanayinin seyri için
işlevsel göstergeler. Öğleden sonra TSİ 14:30'da merkez bankasının
İktisadi Yönelim Anketi (İYA) açıklanacak. Böylece yurt-içi sanayideki
gelişmeleri doğrudan anlayabileceğiz. Küresel ticaretteki canlılığa
karşın Türk Lirası'ndaki değer kaybının reel sektör güven endeksini ne
ölçüde etkileyeceğine bakacağız. Reel sektör güven endeksi 2011
yılından beri en yüksek seviyesinde. Benzer şekilde kapasite kullanımı
ise 2008 yılından beri en yüksek seviyesinde. Normal koşullarda
küresel canlılığa istinaden güven endeksinde artış eğiliminin
sürmesini beklerdik. Hem mevsimsel nedenlerle iç piyasadaki hız kaybı
hem de kurda artan oynaklık nedeniyle güven endeksinde hafif
gerilemeyle karşılaşabiliriz. Yine de her iki göstergenin yüksek
seviyelerini korumasını bekliyoruz (Şekil 1).
İlaveten İYA'da, satış fiyatı ve istihdam beklentileri ile sipariş
ve stok seviyeleri önümüzdeki dönem için belirleyici göstergeler.
Üretici fiyatları enflasyonunun %17,3 oranında seyrettiği ortamda
sanayide girdi maliyetlerinin değişimini izlemek gerekiyor (Şekil 2).
İlaveten stok seviyelerine bağlı girdi maliyetlerinin satış fiyatına
nasıl yansıtılacağı da fiyat endekslerini etkilemekte. Londra Metal
Borsası'nda metal fiyatları Ekim ayından sonra yeni bir zirve
gerçekleştirmediler. Stoklarda ise iç talepteki yavaşlamaya bağlı
artış bekliyoruz. Dün Avrupa'da açıklanan PMI verilerinde sipariş
hacimleri yüksek çıktı. Buna istinaden bugün İYA'da yurt-dışı sipariş
miktarında artış görmeyi bekliyoruz.
Moody's ve S&P, Güney Afrika'nın kredi notunu gözden
geçirebilirler. Güney Afrika'nın kamu maliyesi nedeniyle kredi notu
düşürülebilir (Güney Afrika Randı ve Kredi Notları, 10 Kasım 2017).

ŞİRKET HABERLERİ

İş Bankası (ISCTR, Öneri "EKLE", Nötr): Banka tarafından
gerçekleştirilecek olan 500mn TL nominal değerli 137 gün vadeli
finansman bonosunun halka arzı SPK tarafından onaylanmıştır. İlgili
talep toplama işlemi 27-28-29 Kasım 2017 tarihlerinde
gerçekleştirilecektir.
Aksa Enerji (AKSEN, Sınırlı Pozitif): Aksa Enerji CEO'su Cüneyt
Uygun, 2017'de başladıkları yurt dışı operasyonlara devam
edeceklerini, Mali'deki 40 MW'lık kapasiteyi 150 MW'a çıkaracaklarını
ve şirketin FAVÖK'ünün %60'ının döviz cinsinden olduğunu açıkladı.
Uygun ayrıca 2020 yılından itibaren temettü dağıtan bir şirket olma
hedefine ilerlediklerini ve şu anda hisse geri alım planları
olmadığını ekledi.
Kardemir (KRDMA, KRDMB, KRDMD, Pozitif): Kardemir Yönetim Kurulu
Başkanı Faruk Öz, yerli otomobil noktasında oluşturulan 5'li
konsorsiyum firmaları ile görüşmeler yapılarak üretilecek
otomobillerde Kardemir çeliğinin kullanılması noktasında çalışma
yapacaklarını söyledi.

SEKTÖR HABERLERİ

Akaryakıt: Petrol Ürünleri İşverenler Sendikası'nın (PÜİS)
açıklamasına göre, benzinin litre satış fiyatına bugünden geçerli
olacak şekilde 9 kuruş zam yapıldı. Zammın ardından benzinin litre
satış fiyatı İstanbul'da ortalama 5,56 liradan 5,65 liraya yükselecek.
Altyapı: Konuya yakın kaynaklara göre üç kamu bankası dahil olmak
üzere 6 Türk bankası, Aralık'ta imzalanacak anlaşmayla Kuzey Marmara
Otoyol projesini inşa eden firmalara 2,6-2,7 milyar dolar kredi
verecek. Kaynaklara göre kredi verecek 3 kamu bankası Ziraat Bankası,
Halk Bankası ve Vakıflar Bankası olacak. Garanti, QNB Finansbank ve İş
Bankası da kredi verecek diğer bankalar. Kredinin vadesi henüz
belirlenmezken, iki kaynağa göre vade 7 ya da 8 yıl vadeli olabilir.
Kuzey Marmara Otoyolunun Anadolu yakasındaki 170 kilometrelik kısmının
inşasını ve 6 yıl 9 ay işletme hakkını Limak İnşaat ile Cengiz İnşaat
kazanmıştı. 90 kilometrelik Avrupa yakası kısmı ise Kolin İnşaat,
Kalyon İnşaat ve Hasen Yapı tarafından inşa ediliyor. 3 şirket bu
kesimin 7 yıl 9 ay işletme hakkına sahip olacak. İki kesim üçüncü
köprü ile birbirine bağlanacak. İşletme hakları sona erdiğinde
otoyollar kamuya devredilecek. (Kaynak: Bloomberg)
Bankacılık: Yılın ilk on ayında, protesto edilen toplam 782 bin
adet senedin parasal tutarı 10 milyar TL oldu. Geçen yılın aynı
dönemine göre protesto edilen senet adedi %7 oranında azalırken, senet
tutarı %10 oranında arttı.
Konut: Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK) tarafından açıklanan konut
satış istatistiklerine göre, Türkiye genelinde konut satışları ekimde
bir önceki yılın aynı ayına kıyasla %5,7 azalarak 122.882 oldu. Konut
satışları ocak-ekim 2017'de ise 1.153.610 geçen yılın aynı dönemine
kıyasla %8,2'lik artış kaydetti. Öte yandan yabancılara konut
satışlarında ekimde 2.677 ile bir önceki yılın aynı dönemine kıyasla
%70,9'luk artış yakalandı.
Savunma: Bloomberg International'a konuşan üst düzey bir yetkili,
Altay Tankı projesinde 3 şirketin teklif verdiğini açıkladı.
Açıklamada ayrıca, teklif evraklarının değerlendirilmesinin uzun
süreceğini, ancak en fazla 3 ay içinde ihalenin sonuçlanacağı
söylendi. Tankın motoru konusunda Türkiye'nin bir endişesinin
bulunmadığını da kaydeden yetkili, Almanya'dan olumsuz yanıt gelmesi
halinde alternatiflerin değerlendirileceğini ekledi. Altay tankı
projesinde 250'si opsiyonlu olmak üzere toplam 500 adetlik seri üretim
için ihaleye çıkılmıştı. Bir önceki günkü sert yükselişlerin ardından
Tümosan ve Otokar hisseleri dün sırasıyla %7,96 ve %5,26 düşüş
kaydetti.

DİĞER ŞİRKET HABERLERİ

Dyo Boya (DYOBY, Nötr): Bazı internet sitelerinde yer alan şirket
ile ilgili ''yabancı bir şirketle ortaklık görüşmeleri yapıldığı''
şeklindeki haberlerin gerçeği yansıtmadığı duyurulmuştur.
Türkiye Kalkınma Bankası (KLNMA, Sınırlı Pozitif): Banka
mülkiyetinde bulunan toplam 91,5mn TL muhammen bedelli 54 adet
muhtelif gayrimenkulün satışa çıkarılmaları, satışı gerçekleşmeyen
gayrimenkullerin uygun olanların ise kiraya verilmelerinin temini
amacıyla Genel Müdürlük Makamına oybirliği ile yetki verilmiştir."


*******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




10:58106.410
Değişim :  0,98% |  1.030,66
Açılış :  105.902  
Önceki Kapanış :  105.380  
En Yüksek
106.550
En Düşük
105.902
BIST En Aktif Hisseler
HURGZ 1,22 45.374.274 % 15,09  
KLNMA 50,00 10.149.751 % 12,76  
ACSEL 6,00 3.342.052 % 11,73  
HUBVC 9,20 8.398.735 % 10,84  
BRMEN 1,07 8.786.967 % 10,31  
Alış Satış %  
Dolar 0,0000 0,0000 % 0,00  
Euro 0,0000 0,0000 % 0,00  
Sterlin 7,4068 7,4440 % 0,24  
Frank 5,7741 5,8089 % -0,09  
Riyal 1,5252 1,5329 % -0,10  
Alış Satış %  
Altın Ons 1.464 1.464 -2,96  
Altın Gr. 270 270 -0,88  
Cumhuriyet 1.801 1.828 2,00  
Tam 1.793 1.838 -3,34  
Yarım 867 889 -1,61  
Çeyrek 435 445 -0,81  
Gümüş.Ons 16,88 16,90 -0,06  
Gümüş Gr. 3,12 3,12 -0,01  
B. Petrol 63,39 63,39 0,09