HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Deniz Yatırım, Zorlu Enerji için 2,00 TL hedef fiyat ile 'TUT' tavsiyesini korudu

11.05.2018 09:59

Deniz Yatırım, Zorlu Enerji için 2,00 TL hedef fiyat ile 'TUT'
tavsiyesini korudu.
Deniz Yatırım'ın ( http://www.denizyatirim.com/ ) konu ile ilgili
değerlendirmesinde şöyle denildi:
"Osmangazi elektrik dağıtım şirketinin tüm çeyrek katkıda
bulunması, zayıf TL ve geçtiğimiz yıl devreye alınan ve 2018’de
YEKDEM’e satış yapmaya başlayan Kızılcık III jeotermal santralinin
olumlu katkısıyla Zorlu Enerji’nin cirosu %43, FAVÖK’ü ise %64 artış
gösterdi. Genel olarak tahminler dahilinde gerçekleşen operasyonel
performans sonucu, Şirket’in 25 mln TL gelen 1Ç18 net karı piyasa
beklentisi olan 30 mln TL ile uyumlu, bizim ise 7 mln TL tahminimizin
kur farkı zararlarının bir miktar daha düşük gelmesi ile üzerinde
oluşmuş oldu.
Genel itibariyle sonuçlar beklendiği gibi geçtiğimiz yıla göre
önemli bir iyileşme göstermiş oldu. Ancak hissede dün VUK
bilançosundaki 330 mln TL’lik vergi öncesi kar rakamı sonrası %7
yükselişi göz önünde bulundurduğumuzda, UFRS sonuçların hise
üzerindeki ilk tepkisinin olumsuz olabileceğini düşünüyoruz. Zorlu
Enerji için 2.00 TL/hisse hedef fiyatımız ve TUT tavsiyemiz
bulunmaktadır."

https://www.denizyatirim.com/sites/1/upload/files/GUNLUKBULTEN_11.05.2018.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




11:06101.982
Değişim :  -0,59% |  -607,36
Açılış :  102.659  
Önceki Kapanış :  102.590  
En Yüksek
102.663
En Düşük
101.614