Ak Yatırım, Petkim hedef fiyatını 5,33 TL'den 4,97 TL'ye indirdi.
Ak Yatırım ( www.akyatirim.com.tr ) konu ile ilgili raporunda,
Petkim için 'Endeksin Üzerinde Getiri' tavsiyesini koruduklarını
bildirdi.
Raporda şu değerlendirme yapıldı:
"Petkim 3Ç16'da 137 milyon TL net kâr açıkladı. Bizim tahminimiz
167 milyon TL, ortalama piyasa beklentisi ise 163 milyon TL
seviyesindeydi. Sapmanın temel nedeni, beklentimizin altında
gerçekleşen faaliyet performansı oldu. Şirketin 3Ç16 FAVÖK'ü (177
milyon TL), hem bizim tahminimizin (231 milyon TL) hem de ortalama
piyasa beklentisinin (216 milyon TL) altındadır. Ekim ayında da bir
miktar zayıflayan etilen nafta fiyat farkını da göz önünde
bulundurarak, 2016 FAVÖK tahminimizi 813 milyon TL'ye (Önceki: 927
milyon TL), net kâr tahminimizi ise 641 milyon TL'ye (Önceki: 722
milyon TL) revize ediyoruz. Petkim için "Endeksin Üzerinde Getiri"
önerimizi korurken, Petkojen projesinin askıya alınması ve kısa vadede
faaliyet performansındaki zayıflama sebebiyle 12 aylık hedef
fiyatımızı hisse başına 4,97 TL'ye (Önceki: 5,33 TL) düşürüyoruz.
Şirket hisseleri son bir ayda BIST-100 Getiri Endeksi'nin %11 altında
performans gösterdi. 3Ç16 sonuçlarının kısa vadede hisse performansını
olumsuz etkileyebileceğini düşünüyoruz."

http://www.akyatirim.com.tr/apps/pdfviewer/Gunluk_Bulten-071116/90f25eef-40f2-4825-b596-7cee33edd552.pdf

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey