İş Yatırım, Enka İnşaat hedef fiyatını 5,97 TL'den 5,89 TL'ye,
tavsiyesini ise 'AL'dan 'TUT'a revize etti.
İş Yatırım'ın ( https://www.isyatirim.com.tr ) raporunda şöyle
denildi:
"Kapanış (TL) : 4.86 - Hedef Fiyat (TL) : 5.97 - Piyasa Deg.(TL) :
24300 - 3A Ort. İşl.Hac.(mn$) : 1.33 ?
ENKAI TI Equity- Öneri :AL Get.Pot.%: 22.9 Analist:
eakalan@isyatirim.com.tr
ENKAI 4Q18 Sonuçları: operasyonel karlılık beklentilerin altında
kasada, güçlü net kar.
Enka İnşaat yılın son çeyreğinde 827 milyon TL (yıllık bazda + %40
artış) net kar açıkladı. Açıklanan rakam, bizim beklentimiz 623 milyon
TL ve 770 milyon TL piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleşti.
Beklentilerin üzerinde gelen yatırım gelirleri ve düşük gerçeklesen
vergi giderleri tahminimizde sapmaya neden oldu. Güçlü net kara rağmen
şirketin operasyonel karlılığı beklentilerden düşük gerçekleşti. Net
kar rakamının, zayıf operasyonel marjların hisse üzerindeki
yaratabileceği baskıyı sınırlayacağını düşünüyoruz. Hisse yılbaşından
bu yana BIST100 endeksinin %6.6 altında performans
göstermiştir.Tavsiyemizi TUT olarak güncelliyoruz. Hisse için hedef
fiyatımızı makro tahminlerimizdeki değişiklikler ve Holding'in enerji
işindeki belirsiz görünürlük nedeniyle hisse başı 5.97TL'den 5.89TL'ye
revize ediyoruz. Hatırlanacağı üzere, Enka yap-işlet modeli kapsamında
geliştirilen Adapazarı ve Gebze doğalgaz kombine çevrim elektrik
santrallerinin sözleşmelerinin sona ermesinin ardından üretimin geçici
olarak durdurulduğunu açıklamıştı. Yeni hedef fiyatımız %21 yükselme
potansiyeline işaret ediyor."

http://rapor.isyatirim.com.tr/2_20190306093410784_1.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey