Oyak Yatırım, Kordsa hedef fiyatını 30,00 TL’den 33,00 TL’ye
yükseltirken, "Endeks Üzeri Getiri" tavsiyesini korudu.

Ayrıntılar şu şekilde:

"Kordsa ikinci çeyrekte piyasa beklentisi olan 142mn TL’nin üzerinde
225mn TL net kar açıkladı. Brezilya’da kazanılan davayla ilgili tek
seferlik 81mn TL gelir kardaki sapmayı açıklıyor. FAVÖK 285mn TL ile
274mn TL’lik beklentinin hafif üzerinde gerçekleşti. Net borç geçen
çeyreğe göre yakın 2.77 milyar TL gelirken, net borç/FAVÖK ise 4.0’den
3.2’ye geriledi. Üretim duruşları nedeniyle geçen senenin düşük baz
etkisi, ABD dolarında değerlenme ve otomotiv sektöründeki hızlı
toparlanma sayesinde satış gelirleri geçen seneye göre %109 büyüdü.
FAVÖK ise %149 arttı. İyileşen faaliyet karlılığının yanı sıra düşen
finansman giderleri ve vergi oranı da net karda ciddi bir büyüme
sağladı. Çeyrek bazında ise FAVÖK %6, net kar %70 arttı. Şirket daha
önce açıkladığı TL bazında %35-45 gelir ve %55-65 FAVÖK büyümesi
tahminlerini henüz değiştirmedi. 2021 FAVÖK ve net kar tahminlerimizi
sırasıyla 6,851mn TL (önceki 6,351mn TL) ve 638mn TL (önceki 347mn TL)
olarak revize ettik. Hedef fiyatımızı 30.00 TL’den 33.00 TL’ye
yükselttik. %35 yükselme potansiyeli ile Endeks Üzeri Getiri
tavsiyemizi sürdürüyoruz."

https://www.oyakyatirim.com.tr/Reports/DownloadFile?fileUrl=gunluk_bulten_20210811.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey