Şeker Yatırım, Türk Telekom için 8,55 TL hedef fiyat ile 'AL'
tavsiyesini korudu.
Şeker Yatırım'ın ( http://www.sekeryatirim.com.tr ) konu ile
ilgili
raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Türk Telekom, 1 Ocak 2018’den itibaren UFRS 9 ve 15
uygulamalarına başlamış olması itibariyle, 2018 yılı beklentilerini
revize etmiştir. Buna göre Grup, konsolide satış gelirlerindeki %11
artış beklentisini korumuş, ancak FAVÖK’ünün daha yüksek, 7.6mlyr TL –
7.8mlyr TL aralığında gerçekleşebileceğini öngörmüştür (önceki
beklenti: 7.0mlyr TL – 7.2mlyr TL). Türk Telekom, ayrıca 2018 yılı
yatırım harcaması tahminini de 4.1mlyr TL’ye yükseltmiştir (önceki
beklenti: 3.5mlyr TL). Türk Telekom payları, UFRS 15 uygulamalarına
göre revize ettiğimiz yakın dönem tahminlerimize göre 2018T 4.7x ve
12.4x FD/FAVÖK ve F/K çarpanlarıyla işlem görmektedirler. Yurt dışı
eşlenikleri ise, 2018T 6.3x ve 18.0x FD/FAVÖK ve F/K çarpanlarıyla
işlem görmektedirler. Grup, bugün bir telekonferans ve 2 Mayıs
Çarşamba günü bir analist toplantısı düzenleyecektir. Tahminlerimizi
bu görüşmelerden sonra gerektiği takdirde yeniden gözden
geçirebileceğiz. Grup’un 2018 yılı hedeflerini piyasada rekabetin
oldukça yoğunlaşmayacağı varsayımıyla gerçekleştirilebilir bulmakta ve
halihazırda Grup için pay başına 8.55 TL olan hedef fiyatımızı ve “AL”
tavsiyemizi sürdürmekteyiz."

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey