ANALİZ-Piyasalarda Gelişmeler/Beklentiler(Vakıf Yatırım)

05.10.2018 09:29



Vakıf Yatırım ( http://www.vakifyatirim.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Günlük Bülten:
"BIST, güne 97.000 seviyesi üzerinden yatay başlangıç yaptı. Günün
devamında kurdaki ve ABD 10 yıllık tahvil faizlerinde yükselişe ek
olarak tüm gelişmekte olan ülkelerde artan satış baskısı BİST’e de
yansıdı. Günün kapanışı ise 94.497 seviyesinden gerçekleşti.
ABD 10 yıllık tahvil faiz oranlarının yükselerek %3,23 ile 2011
yılından bu yana en yüksek seviyeyi görmesinin ardından dün ABD ve
Avrupa borsalarında satış baskısı artış gösterdi. ABD’de S&P ve Nasdaq
değer kaybederek son 3 ayın en kötü günlük performansını kaydetti.
Bugünün veri akışında, içerisde eylül ayı hazine nakit dengesi,
dışarıda ise ABD’de dış ticaret dengesi ve tarım dışı istihdam
verileri takip edilecek. Ayrıca Fed üyesi Bostic’in konuşması
izlenecek. Çin’de borsalar bugün tatil nedeniyle kapalı olacak.
Japonya’da sabah saatlerinde satıcılı seyirler görüyoruz. ABD’de
pozitif, Avrupa’da karışık başlangıçlar görebiliriz. BIST’in ise güne
hafif alımlarla başlayabileceğini düşünüyoruz.

Sektör ve Şirket Haberleri

Bankacılık sektöründe TL kredi hacmi 3Ç18’de %1,1 daraldı
BDDK’nın haftalık bültenine göre 28 Eylül 2018 itibariyle
bankaların kredi büyümesi bir önceki çeyreğe göre %10,4 oranında artış
göstermiştir. Bu oran bir önceki çeyrekte %7,6 olarak gerçekleşmişti.
3Ç’de en hızlı kredi büyümesini %30,6 ile kalkınma ve yatırım
bankaları elde ederken, bunu %10,9 kredi hacmi artış oranı ile kamu
bankaları takip etti. İkinci çeyrekte %4,4 oranında kredi büyümesi
olan özel mevduat bankalarında bu oran 3Ç’de %7,3 seviyesine çıkarak
yılbaşından bu yana %16,1 olarak gerçekleşti.
3Ç’de sektördeki TL kredi hacminde bir önceki çeyreğe göre %1,1
düşüş görülürken, YP kredilerde ise %30,7 büyüme kaydedildi. Ancak YP
krediler dolar bazında çeyreksel bazda %0,1 daralmıştır. 28 Eylül 2018
itibariyle bankacılık sektörünün kur etkisinden arındırılmış toplam
kredi hacmi Haziran ayı sonuna göre %1,1 düşüş gösterirken, 2017
sonuna göre kredi büyüme oranı 2Ç’deki %6,0’dan %4,7’ye geriledi.
Kredi büyümesinde detaylara bakıldığında TL tarafta tüketici
kredilerinde üçüncü çeyrekte bir önceki çeyreğe göre %1,1 daralma
gerçekleşti. Tüketici kredilerinde 3Ç’de çeyreksel bazda konut %1,7,
İhtiyaç %0,2, taşıt %7,9 daralma kaydetti. Ayrıca TL ticari krediler
3Ç’de Haziran sonuna göre %2,1 geriledi.
28 Eylül 2018 itibariyle bankaların mevduatı/toplanan fonları
Haziran ayı sonuna göre %12,0 artış gösterdi. (TL+%3,3, YP:+%21,3,
YP(USD):-%7,3) 28 Eylül 2018 itibariyle bankacılık sektörünün kur
etkisinden arındırılmış mevduat hacmi Haziran ayı sonuna göre %0,8
daralırken, 2017 sonuna göre mevduat büyümesi %2,8 oldu.
3Ç’de bankacılık sektöründe Takipteki Krediler Oranı (TKO) Haziran
ayı sonuna göre 16 bp, 2017 sonuna göre 19 bp artışla %3,17 seviyesine
ulaştı.
28 Eylül 2018 itibariyle bankaların menkul değerler portföyü (MDP)
Haziran ayı sonuna göre %13,6 artış gösterdi. (TL+%10,7, YP:+%20,0)
Bankaların menkul değerler portföyünde kamu borçlanma senetlerinin
payı Haziran sonundaki %29,7 seviyesinden %29,4 düzeyine gerilerken,
repo işlemlerine konu menkul değerlerin payı %49,1’den %30,6
seviyesine düştü.
2018 yılı üçüncü çeyrekte bankacılık sektörünün özkaynak büyüklüğü
2Ç’ye göre %6,7, 2017 sonuna göre %17,0 artarak 482,9 mlr TL düzeyine
ulaşmıştır.
Yorum: BDDK tarafından açıklanan haftalık verilere göre,
bankacılık sektöründe 3Ç’de kur etkisinden arındırılmış olarak
bakıldığında, hem kredi hem de mevduat tarafında beklentilere paralel
daralma görülmektedir. 3Ç’de kredilerde tüketici tarafında en hızlı
daralma %7,9 ile taşıt kredilerinde görülürken, ticari kredilerde ise
2Ç’ye göre %2,1 daralma dikkat çekmektedir. 2Ç’de takipteki krediler
(net) çeyreksel bazda %27,3 artarken, Takipteki Krediler Oranı’nda
yabancı sermayeli bankalarda 36 bp, özel sermayeli bankalarda 26 bp
artış görülmektedir. Açıklanan haftalık verilerin bankacılık sektörü
üzerinde fiyatlandığı düşünmekte olup, verilerin sektör üzerindeki
etkisini nötr olarak değerlendiriyoruz. 24 Ekim 2018’de Akbank (AKBNK)
ile BIST’te işlem gören bankalar üçüncü çeyrek finansallarını
açıklamaya başlayacak.

Alarko GYO (ALGYO), pay geri alım programı açıkladı (+)

Alarko GYO (ALGYO), pay fiyatının Şirket faaliyetlerinin gerçek
performansını yansıtmadığı düşüncesiyle, başta küçük paydaşlar olmak
üzere tüm paydaşlarının menfaatlerinin korunması ve sağlıklı fiyat
oluşumuna katkıda bulunulması amaçları ile, Kurulun ikinci bir
duyurusuna kadar uygulanmak üzere, herhangi bir limit ve fiyat söz
konusu olmaksızın Şirketin Borsada kendi paylarının geri alımını
gerçekleştirilmesine karar verildiğini açıkladı. ? Pay geri alımı
için ayrılabilecek azami fon tutarı iç kaynaklardan karşılanmak üzere
10 mn TL ve azami pay tutarı 200 Bin TL nominal değerli olarak
belirlendiği bildirildi.

Kısa Kısa Haberler

(=) Aselsan (ASELS): Şirket, %51'i BARZAN, %48'i ASELSAN'a, %1'i
SSTEK A.Ş.'ye ait olmak üzere sermayesi 1 mn QAR olan BARQ QSTP LLC.
ünvanlı şirket kurulduğunu bildirdi. Söz konusu şirketin faaliyet
konusunun komuta ve kontrol sistemleri, termal ve gece görüş kamerası,
kripto, uzaktan komutalı silah sistemlerinin üretim, satış ve
pazarlaması olduğu belirtildi.
(=) Orge Enerji (ORGE): Şirket, devam eden işleri arasında yer
alan ve toplam 19 istasyondan oluşan Kabataş-Mecidiyeköy-Mahmutbey
Metro Projesi'nin, ihale edilen Depo Sahası Genel Elektrik İşleri'ne
yönelik verdiği 863,6 bin ¬+KDV tutarındaki teklife ilişkin sözleşme
imza sürecinin tamamlandığını bildirdi. Yorum: Söz konusu projede
alınan yeni iş ile birlikte toplam sözleşme büyüklüğü 4,3 mn ¬+KDV
seviyesine ulaşmış olup, Şirketin son 12 aylık net satış gelirlerinin
yaklaşık %32,4’üne denk gelmektedir. Sözleşmenin Şirket finansallarına
olumlu etkide bulunmasını beklemekle birlikte, sözleşme görüşmelerine
başlandığının daha önce açıklanmış olması nedeniyle haberin hisse
fiyatına etkisinin ‘nötr’ olacağını tahmin ediyoruz."

Analizin tamamı için:

http://www.vkyanaliz.com/Files/docs/gunluk-strateji-bulteni-1538719848.pdf


*******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




18:0588.125
Değişim :  -3,72% |  -3.402,55
Açılış :  91.834  
Önceki Kapanış :  91.528  
En Yüksek
92.299
En Düşük
88.125
BIST En Aktif Hisseler
BNTAS 2,42 47.268.423 % 10,00  
SASA 7,26 219.623.200 % 10,00  
PGSUS 34,54 376.437.090 % 10,00  
TUCLK 3,30 22.058.889 % 10,00  
COSMO 2,20 90.554 % 10,00  
Alış Satış %  
Dolar 0,0000 0,0000 % 0,00  
Euro 0,0000 0,0000 % 0,00  
Sterlin 8,0183 8,0585 % 3,04  
Frank 6,7534 6,7940 % 2,11  
Riyal 1,7135 1,7221 % 0,91  
Alış Satış %  
Altın Ons 1.627 1.629 -1,48  
Altın Gr. 336 336 0,71  
Cumhuriyet 2.110 2.142 10,00  
Tam 2.102 2.156 14,92  
Yarım 1.016 1.043 7,22  
Çeyrek 510 521 3,61  
Gümüş.Ons 14,44 14,49 0,09  
Gümüş Gr. 2,99 3,00 0,04  
B. Petrol 24,92 24,92 -1,42