HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-Ata Yatırım, Aselsan için 25,35 TL hedef fiyatını ve 'TUT' önerisini korudu

06.11.2019 09:41



Ata Yatırım, Aselsan için 25,35 TL hedef fiyatını ve 'TUT'
önerisini korudu.
Ata Yatırım'ın ( http://www.ataonline.com.tr/ ) konu ile
ilgili raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Aselsan 3Ç19 Sonuçları: Operasyonel olarak paralel
sonuçlar…
Aselsan 3Ç19’da beklentimiz olan 498mn TL be konsensüs beklentisi
olan 595mn TL’nin üzerinde, 642mn TL net kar açıkladı. Beklentimizle
gerçekleşen rakam arasındaki sapmanın nedeni beklentimizin üzerinde
gerçekleşen finansal giderler ve beklentimizin üzerinde gerçekleşen
ertelenemiş vergi gelirinden kaynaklanmaktadır.
Şirket 3Ç19’da beklentimiz olan 591mn TL’ye paralel 610mn TL FAVÖK
gerçekleştirdi (Kons: 578mn TL). Şirket beklentimiz olan %19.8 FAVÖK
marjına paralel %19.8 FAVÖK marjı gerçekleştirdi.
Aelsan 7.0x 2020T FD/FAVÖK çarpanı ile küresel benzerlerine göre
%44 iskontolu işlem görmektedir. Aselsan için “TUT” önerimizi 12A
hedef değerimiz olan TL25.35 ile koruyoruz. Şirketin işletme sermayesi
ihtiyacındaki bozulma, geçtiğimiz 3 çeyrekte yaşanan asıl kaygıydı.
Aselsan’ın hisse performansındaki ana belirleyici unsur, işletme
sermayesi ihtiyacındaki gelişme olacaktır."

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




11:541.134
Değişim :  0,99% |  11,10
Açılış :  1.129  
Önceki Kapanış :  1.123  
En Yüksek
1.135
En Düşük
1.129
BIST En Aktif Hisseler11:54
KENT 307,00 510.234 % 27,86  
IZTAR 8,69 3.195.359 % 10,00  
BALAT 9,24 744.698 % 10,00  
MERKO 12,00 1.477.548 % 9,99  
KAPLM 16,07 1.486.812 % 9,99  
11:54 Alış Satış %  
Dolar 7,7629 7,7679 % -0,63  
Euro 9,0863 9,0954 % -0,91  
Sterlin 9,9430 9,9928 % -0,68  
Frank 8,3985 8,4491 % -0,76  
Riyal 2,0677 2,0781 % -0,41  
11:54 Alış Satış %  
Altın Ons 1.883 1.883 -14,84  
Altın Gr. 471 471 -5,68  
Cumhuriyet 3.121 3.169 -32,00  
Tam 3.106 3.185 -35,73  
Yarım 1.501 1.540 -17,28  
Çeyrek 753 770 -8,64  
Gümüş.Ons 23,67 23,70 -0,50  
Gümüş Gr. 5,92 5,93 -0,14  
B. Petrol 41,27 41,27 -0,29