HİSSE DEĞERLENDİRMESİ-İş Yatırım, Bizim Toptan için 11,95 TL hedef fiyat ile 'AL' tavsiyesini sürdürdü

30.04.2019 09:42



İş Yatırım, Bizim Toptan için 11,95 TL hedef fiyat ile 'AL'
tavsiyesini sürdürdü.
İş Yatırım'ın ( https://www.isyatirim.com.tr ) konu ile ilgili
raporunda şu değerlendirme yapıldı:
"Kapanış (TL) : 8.07 - Hedef Fiyat (TL) : 11.95 - Piyasa Deg.(TL)
: 484 - 3A Ort. İşl.Hac.(mn$) : 0.2
BIZIM Equity- Öneri :AL Get.Pot.%: 48.08 Analist:
mkucukmeral@isyatirim.com.tr
BIZIM 1Ç19 Finansal Sonuçları: Güçlü büyüme ve yüksek operasyonel
karlılık devam ediyor
Bizim Toptan 1Ç19 finansallarında 6.4mn TL net kar açıkladı (IFRS
16 etkisi hariç). Geçtiğimiz yıl aynı dönem 1mn TL net kar
açıklanmıştı. Operasyonel sonuçların beklentilerden daha yüksek olması
sayesinde net kar hem bizin hem piyasa beklentisi olan 5mn TL'nin
üzerinde gerçekleşti. Toptan kanalındaki görece zayıf büyümeye rağmen
Şirket'in toplam gelirleri daha karlı diğer segmentlerin güçlü katkısı
ile 1Ç19'da yıllık bazda %31,8 artış göstererek 1.02 milyar TL'ye
ulaşırken piyasa beklentisinin %5 üzerinde gerçekleşti (İş Yatırım:
1.01 milyar TL, piyasa: 0.98 milyar TL ). FAVÖK beklentilerin üzerinde
yıllık bazda %83 artış göstererek 44,1mn TL'ye (IFRS 16 etksi
hariç)yükseldi (İş Yatırım: 40mn TL, piyasa: 40mn TL). FAVÖK marjı ana
kategori brüt marjındaki 110 baz puanlık iyileşmenin katkısı ile 120
baz puan iyileşerek %4,3'e yükselirken bizim beklentimiz %4 ve piyasa
beklentisi %4.1'in üzerinde gerçekleşti.
Güçlü büyüme ile birlikte karlılığın iyileşmeye devam ediyor
olması nedeni ile piyasanın sonuçlara olumlu tepki vereceğini
düşünüyoruz. Mevcut hedef değerimiz 11.95 TL'ye %48 getiri sunan hisse
için AL tavsiyemizi devam ettiriyoruz."

http://rapor.isyatirim.com.tr/2_20190430092620742_1.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




17:24104.983
Değişim :  0,03% |  29,86
Açılış :  105.556  
Önceki Kapanış :  104.954  
En Yüksek
106.292
En Düşük
104.535
BIST En Aktif Hisseler
HLGYO 1,67 75.303.957 % 9,87  
GLBMD 4,47 5.790.449 % 9,83  
SAYAS 3,91 19.345.224 % 9,83  
KENT 520,10 14.346.833 % 9,82  
ARSAN 4,95 39.762.169 % 9,76  
Alış Satış %  
Dolar 0,0000 0,0000 % 0,00  
Euro 0,0000 0,0000 % 0,00  
Sterlin 8,3592 8,4012 % 0,95  
Frank 7,0228 7,0651 % 0,77  
Riyal 1,8109 1,8199 % 0,71  
Alış Satış %  
Altın Ons 1.722 1.723 13,40  
Altın Gr. 377 377 4,81  
Cumhuriyet 2.446 2.477 30,30  
Tam 2.518 2.553 42,50  
Yarım 1.229 1.242 15,20  
Çeyrek 614 622 7,60  
Gümüş.Ons 17,39 17,42 0,15  
Gümüş Gr. 3,79 3,81 0,04  
B. Petrol 35,41 35,41 0,81