ANALİZ-Piyasalarda Gelişmeler/Beklentiler(Vakıf Yatırım)

29.11.2017 09:18
ANALİZ-Piyasalarda Gelişmeler/Beklentiler(Vakıf Yatırım)


Vakıf Yatırım ( http://www.vakifyatirim.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Günlük Bülten:
"Güne 104.600 üzerinden yatay başlayan BIST, günün ilk yarısında
yukarı yönlü denemelerle 106.100 seviyelerine kadar ulaşmayı başarsa
da kazançlarını günün kalanına taşıyamadı. BIST, günün devamında gelen
sert satışlarla kapanışını 102.068 seviyesinden gerçekleştirdi.
BİST'in günlük kaybı ise %2,6 seviyesinde oluştu.
Dün, Kuzey Kore'nin füze denemesi haberleri piyasalarda bir miktar
moral bozsa da, ABD'de gelen güçlü makroekonomik verilerin yanı sıra
vergi reformuna yönelik iyimserliğin artması sonucu borsalar hızlı
yükselişler göstererek rekor tazeledi. Ayrıca Fed Başkanı adayı
Powell'ın mevcut Fed politikasını sürdüreceği sinyalini vermesini de
piyasalar olumlu karşıladı. Avrupa'da ise enerji sektöründeki yükseliş
borsalara yükseliş getirirken, İngiltere Merkez Bankası bankların
stres testini geçtiğini açıklaması yakından izlendi.
Bugün Avro Bölgesi'nde tüketici güven endeksi takip edilirken, ABD
tarafında FED Başkanı Yellen'ın konuşması ile 3Ç17 büyüme verileri
izlenecek. Sabah saatlerinde Japonya'da piyasalar pozitif bir seyir
izlerken Çin piyasalarında satışlar görüyoruz. Güne ABD piyasalarının
satışlarla başlamasını, Avrupa piyasalarının ise alımlarla başlangıç
yapabileceğini düşünüyoruz. Dünkü sert satışların ardından Borsa
İstanbul'un bugün de satış baskısı altında kalabileceğini düşünüyoruz.

Makroekonomi & Politika Haberleri

Çin menşeili kalın levha ithalatına ek vergi uygulanacak (=)

Çin Halk Cumhuriyeti menşeli “sıcak haddelenmiş rulo halinde
olmayan yassı çelik (kalın levha)” ithalatına yönelik başlatılan ve
T.C. Ekonomi Bakanlığı İthalat Genel Müdürlüğü tarafından yürütülen
damping soruşturmasının tamamlanması sonucu “Jiangyin XingchengSpecial
Steel Works Co. Ltd.” adlı şirkete % 16,89, diğer Çin menşeli
şirketlere %22,55 oranında ithalat vergisi uygulanmasına karar
verilmiştir.
Yorum: 2016 verilerine göre, Türkiye’ye ithal edilen levha
satışları 589 bin ton olup, sadece 49 bin tonu Çin menşeilidir. Levha
ithalatının çoğu Romanya, Ukrayna ve İtalya kaynaklıdır. Erdemir’in
ise levha satışları yıllık 300-350 bin ton düzeyinde olup, toplam
satışları içerisindeki payı %4 gibi sınırlı bir seviyededir.
Dolayısıyla haberi nötr olarak değerlendiriyoruz.

Torba Yasada Telekom Operatörleri ile iligili hususlar (TTKOM,
TCELL)

(+)Telekom Operatörleri için ses üzerinden alınan Özel İletişim
Vergisi (ÖİV) %15 (Sabit hat) ve %25 (GSM) seviyelerinden %7,5
seviyesine indiriliyor.
(-)Mobil data üzerinden ödenen ÖİV %5’Den %7,5’e yükseltiliyor,
(+)sabit data üzerinden ödenen ÖİV ise %15’den %7,5’a düşüyor.
(-) Hazineye ödenen paylar daha önce yatırım tutarı üzerinden
ödenirken gelir üzerinden ödenecek
Yorum: Söz konusu gelişme tüm Telekom Operatörleri için olumlu
olmakla birlikte özellikle mobil data payı daha düşük olan TTKOM için
biraz daha olumlu olarak değerlendiriyoruz

Toplu iş sözleşme görüşmeleri sürüyor

Türkiye ekonomisinin en önemli sektörlerinin başında gelen
otomotiv, beyaz eşya, dayanıklı tüketim, demir çelik ve makine
sektörlerini kapsayan metal sektöründe toplu sözleşme görüşmeleri
sürüyor.
Türk Metal, Birleşik Metal İş ve Çelik İş sendikaları Türkiye
Metal Sanayicileri Sendikası (MESS) ile 5 kez görüştü. Yeni görüşme 1
Aralık’ta yapılacak. İşçi sendikaları %30-38 arası zam talep ediyor.
MESS ise henüz zam oranı teklifini yapmadı ama toplu sözleşme için
kırmızı çizgilerini açıkladı. İşçi sendikalarıyla görüşmeleri yürüten
MESS Genel Sekreteri Özgür Barut, üç kırmızı çizgiyi, “Üç yıllık toplu
sözleşme süresi, devamsızlığın azaltılması için ikramiyelerin fiili
çalışma prensibine göre ödenmesini ve eşit işe eşit ücret zammı”
olarak açıkladı. Kaynak: Hürriyet

Okul sütü ihalesinde teklifler belli oldu

Okul sütü ihalesinde, en düşük teklifi İç Anadolu ile Güneydoğu
Anadolu bölgelerindeki illere yönelik 83,70 mn kutu alımını kapsayan
ikinci kısım için 57,3 mn TL ile Pınar Süt Mamulleri AŞ
-Dimes AŞ ortaklığının verdiği açıklandı.
Pınar-Dimes ortaklığı, 25.10.2017 yapılan ihale sonucunda verilen
95,65 mn kutu süt alımını kapsayan ikinci kısım için en düşük teklifi
toplam 66,6 mn TL olarak vermişti.
Yorum: Okul sütü ihalesine yönelik haber akışları Pınar Süt
(PNSUT) hisseleri tarafında pozitif/negatif hareketlilik yaratmakla
birlikte, şirketin ciro ve karlılığı üzerinde aynı derecede bir
değişim yaşanmamaktadır. Önceki ihaleye kıyasla süt alımının
yapılacağı kutu sayısında %12,5 düşüş olmasına rağmen, ortalama süt
fiyatı teklifinde %1,7 artış görülmüştür. Sonuç olarak haberin
etkisini nötr olarak değerlendiriyoruz.

Trakya Cam’ın rekabet soruşturması nihai kararı 14 Aralık'ta
açıklanacak (-)

Rekabet Kurumu soruşturma heyeti temsilcisi, Trakya Cam Sanayi AŞ
hakkında yapılan soruşturma kapsamındaki inceleme ve tespitler
doğrultusunda Rekabetin Korunması Hakkında Kanun'un ihlal edildiğini
savunarak, ilgili yönetmelik uyarınca teşebbüse idari para cezası
verilmesi, ayrıca 24 Ocak 2013'te şirkete tanınan muafiyetin geri
alınması gerektiği sonuç ve kanaatine ulaşıldığını açıkladı.
Trakya Cam temsilcisi ise rekabeti ihlal edici ya da sınırlayıcı
uygulamalarda bulunmadıklarını savunarak, idari para cezası
verilmemesi talebinde bulundu.
Kurul, soruşturmaya ilişkin nihai kararını 14 Aralık'ta
açıklayacak. Kararın daha erken alınması durumunda Rekabet Kurumunun
internet sitesinden duyuru yapılacak.

ZTE, Netaş’a yeni yatırımlara hazırlanıyor (+)

Çin’in telekomünikasyon şirketi ZTE Cooperatief U.A'nın, hissedarı
olduğu Netaş Telekomünikasyon’a (NETAS) yapacağı yeni yatırımlara
ilişkin imzalar 29 Kasım'da Ankara’da atılacak.
Netaş’ın CEO’su Altay, ZTE ile ortak Ar-Ge konusunda önemli bir
adım atacaklarını ve yerli teknoloji üretim kapasitesini
yükselteceklerini belirtti. Altay “imzalanacak anlaşmalar ülkemize
ciddi yeni yatırımları getirirken yeni istihdam da yaratacak.
Yatırımlar, Netaş'ı küresel oyuncu haline getirecek" açıklamasında
bulundu. Altay ayrıca, imzalanacak yeni anlaşmalarla Netaş'a yepyeni
iş kolları ve büyüme alanları kazandıracaklarını söyledi.

Kısa Kısa Şirket Haberleri:

(=) Aksa Akrilik (AKSA): Şirketin yapmış olduğu liman teşvik
başvurusunun, büyük ölçekli teşvik kapsamına alındığını ve
onaylandığını, teşviğe konu yatırımın 576 mn TL olduğunu bildirdi.
Teşvik kapsamında desteklenen unsurlar Yatırıma katkı oranı : %30 (
Kurumlar Vergisi indirimi : %55), Sigorta Primi İşveren Hissesi
Desteği: 3 Yıl ile KDV ve Gümrük vergisi istisnası olarak belirtildi.
(=) Mavi Giyim (MAVI): Amerikalı fon Neuberger Berman Investment
Advisers LLC, 30 Ağustos'ta yapılan satışla Mavi Jeans'teki payının
%5'in altına düştüğünü açıkladı. Fonun sattığı hisse adedi 3.745,
fiyatı ise 45,17 TL olup, bu işlemle sermayedeki payı 30 Ağustos
itibariyle %5'in altına inerek %5,004'ten %4,997'ye gerilediği
açıklandı. Yorum: Hissenin dünkü kapanışı Neuberger Berman adlı fonun
30 Ağustos’ta yaptığı satış fiyatının yaklaşık %13 üzerindedir.
Neuberger Berman'ın elinde 2.481.725 adet hissesi daha olması muhtemel
ancak fonun Mavi Giyim’deki pay oranının %5’in altına gerilemesiyle
bildirim yükümlüğü o tarihten bu yana olmaması nedeniyle mevcut
durumdaki pay oranı hakkında bilgi bulunmamaktadır."

http://www.vkyanaliz.com/Files/docs/vky_gb_29112017-636475434156029357.pdf

*******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey




'
14:5910.923
Değişim :  0,22% |  23,92
Açılış :  10.870  
Önceki Kapanış :  10.899  
En Düşük
10.848
En Yüksek
10.973
imkb grafik
BIST En Aktif Hisseler14:59
DESPC 48,64 107.612.882 % 10,00  
BJKAS 36,04 1.368.125.261 % 9,95  
ARZUM 60,85 237.618.504 % 9,94  
CLEBI 2.180,00 415.205.851 % 8,57  
CEMAS 4,11 322.684.135 % 8,44  
14:59 Alış Satış %  
Dolar 32,2092 32,2200 % 0,12  
Euro 35,0392 35,0659 % 0,61  
Sterlin 40,7519 40,9562 % 0,10  
Frank 35,0384 35,2141 % 0,23  
Riyal 8,5284 8,5711 % -0,09  
14:59 Alış Satış %  
Gümüş ONS 30,62 30,66 % 0,66  
Platin 1.033,04 1.034,84 % 0,66  
Paladyum 987,30 990,47 % 0,66  
Brent Pet. 82,48 82,48 % 0,66  
Altın Ons 2.367,60 2.367,93 % 0,66