Burgan Yatırım ( http://www.burganyatirim.com.tr/ ) Tarafından
Hazırlanan Şirket ve Sektör Haberleri Analizi:
"(+/-) KCHOL Koç Holding 2Ç’de 918 milyon TL net kar elde etti.
Bizim beklentimiz 864 milyon TL idi (konsensüs 839 milyon TL).
Şirketin net karı geçen yıla göre %6 yükseldi. Bu çeyrek Arçelik, Ford
Otosan ve Türk Traktör beklentilerin üzerinde kar getirirken Tofaş ve
Tüpraş tahminlerin altında kalmıştı. Bilançolar hisse performansına
fazla etki etmiyor.
(-) PGSUS Pegasus beklentilerin altında satış ve FAVOK'e rağmen 60
mn TL vergi geliri sayesinde sadece 14mn TL zarar açıkladı. (Burgan
43mn TL zarar, kons 71mn TL zarar). Sat önerimizi koruyoruz. Yeni
hedef değerimiz 11.50 TL
(+) ENKAI Enka İnsaat 506mn net kâr açıklayarak hem bizim 375mn
hem de piyasanın 408mn TL kar tahmininin üzerinde gerçekleşti.
Faaliyet karı beklentiler dahilinde gercekleşse de insaat tarafındaki
yüksek finansal gelir bu beklenenin uzerinde gelen kar rakamının
oluşmasında etkili oldu. 5.25 hedefimizi ve TUT tavsiyemizi devam
ettiriyoruz. Enka İnşaat yönetim kurulu 28 Eylül tarihinde 2016 yılı
karından 0.0333 hisse başı brut nakit temettü dağıtılmasınaa karar
verdi. Temettü getirisi
%0.07.

(+) ANACM Anadolu Cam 2. çeyrekte 129mn TL net kâr açıklayarak
bizim 112mn TL piyasanin 101mn beklentisinin üzerinde gerçekleşti.
FAVOK 96mn TL ile hem bizim hem piyasa beklentisiyle aynı gerçekleşti.
Faaliyet sonuçları beklentilere oldukça paralel gercekleşti ve net
kar ile fark oluşmasının sebebi daha yüksek gelen finansal gelirler,
bilhassa kur farkı gelirleri oldu. Anadolu Cam’ın vergi öncesi kârı
SODA hisse satışı dolayısıyla 77mn TL bir kereye mahsus gelir
yazılmasıyla olumlu etkilendi. Hedef değerimizi 2.30’a yukseltiyoruz
fakat kısa vadeli tavsiyemizi piyasanin altinda getiri‘ye cekiyoruz
zira son dönemde piyasadan olumlu derecede bu kâr beklentisiyle
ayrıştı.
(+/-) KRDMD Kardemir 2.çeyrekte 31mn TL net kar açıklayarak piyasa
beklentisi 25mn TL nin hafif uzerinde gerçekleşti. Faaliyet sonucları
2.çeyrekte genel çelik fiyatlarının toparlanmasıyla 1.çeyrege göre
iyileşme göstermiş ve FAVOK 97mn TL gelerek piyasa beklentisi 95mn TL
ile benzer gerçekleşmiş. Genel olarak sonuclar olumlu fakat
beklentiler dahilinde
(+/-) SODA Soda Sanayi 2.çeyrekte 111mn TL net kâr elde ederek
bizim beklentimiz 108mn TL ile paralel, piyasa beklentisi 101mn TL nin
uzerinde gerceklesti. Faaliyet sonuçları beklentimizin üzerinde
gelirken piyasa beklentisiyle uyumlu gerçekleşti. Faaliyet kar marji
beklentimizin hafif üzerinde gerçekleşti, öte yandan vergi karşılığı
tahminimizin üzerinde olunca ikisi birbirini dengeledi. Genel olarak
sonuçlar oldukça kuvvetli gözüküyor. Hedef fiyatımızı 5.06 TL den 5.20
TL’ye yükseltiyoruz ve AL tavsiyemiz devam ediyor. "

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir...

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey