İş Yatırım, Halkbank için 6,96 TL hedef fiyat ile 'AL' tavsiyesini
korudu.
İş Yatırım'ın ( http://www.isyatirim.com.tr ) değerlendirmesinde
şöyle denildi:
"Kapanış (TL) : 6.96 - Hedef Fiyat (TL) : 10 - Piyasa Deg.(TL) :
8700 - 3A Ort. İşl.Hac.(mn$) : 72.34
HALKB TI Equity- Öneri :AL Get.Pot.%: 43.72 Analist:
bsengonul@isyatirim.com.tr
Halkbank yılın ikinci çeyreğinde TL 1,113mn solo net kar açıkladı
Kar beklentilerin biraz üzerinde gerçekleşti. Halkbank yılın
ikinci çeyreğinde TL 1,113mn solo net kar açıkladı. Açıklanan kar
rakamı bizim beklentimiz olan TL 1.076mn ve piyasa beklentisi olan
TL1.082mn'un hafif üzerinde. Bankanın öz kaynak karlılığı ilk çeyrek
seviyesi olan %12,4'ün bir hayli üzerinde %16.3 olarak gerçekleşti.
Marjlardaki hafif toparlanmanın yanında özellikle güçlü tüketici kredi
büyümesi ücret ve komisyon gelirlerini önemli derecede arttırırken,
çeyrekte TL 374mn iştirak geliri yazılması karın çeyrek bazda %40,
yıllık bazda ise %10 artışının en önemli faktörlerinden biri oldu. Her
ne kadar özel bankalar göre düşük bir düzeyde de olsa, takibe atılan
kredilerdeki artış risk maliyetini arttırırken, faaliyet
giderlerindeki %12'lik artış da karın daha da artmasını engellemiş
gözüküyor. Banka bu aşamada tüm yıl için sene başında verdiği
hedefleri genel olarak koruyor.
Gerçekleşen karın beklentilere yakın olması nedeniyle önemli bir
piyasa tepkisi beklemiyoruz. Üçüncü çeyrekte beklenen marj
daralmasının daha az olabileceği ve tüm yıl için daha önce verilen
yatay marj seviyesinin yakalanabileceğinin yönetim tarafından
paylaşılması olumlu noktalar. İkinci çeyrekte yazılan güçlü iştirak
gelirinden sonra üçüncü çeyrek de de TL100mn'luk iştirak geliri elde
edilecek. Marj ve aktif kalitesinin korunmasına bağlı olarak karlılık
bundan sonraki çeyreklerde şekillenecektir. Banka için AL tavsiyemizi
koruyoruz."

http://rapor.isyatirim.com.tr/2_20180810092523930_1.pdf

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey