Deniz Yatırım, Garanti Bankası için hedef fiyatını 10,60 TL'den 11,50 TL'ye yükseltirken, 'al' tavsiyesini korudu.

Deniz Yatırım'ın konu ile ilgili raporunda şu değerlendirme
yapıldı:

"Garanti Bankasi
Tavsiye AL
Fiyat/Hisse TRY8.34
Hedef Fiyat/Hisse TRY11.50
Getiri Potansiyeli 38%
HAO 48%
Piyasa değeri TRY35,028 mln

GARAN 2Ç21 Finansalları Değerlendirmesi / olumlu

Garanti Bankası 2Ç21 konsolide olmayan finansallarında 2,924 milyon TL net kar
açıkladı. Kar %15.6 ç/ç ve %82.8 y/y artarken dönemsel özsermaye karlılığı %17.9
olarak gerçekleşti. Açıklanan net kar 2,490 milyon TL’lik beklentimizin (konsensüs:
2,608 milyon TL) beklentimizin oldukça üzerinde gerçekleşti. Beklentimizin üzerinde
gelen bankacılık hizmet gelirleri ve beklentimizin altında kalan karşılık giderleri net
kar tahminimizin düşük kalmasındaki ana nedenlerdir. Garanti Bankası ayrıca
2Ç21'de 800 milyon TL tutarında ihtiyari karşılık ayırmış ve ihtiyari karşılık toplamı
5.6 milyar TL'ye yükselmiştir.

Garanti Bankası için önerimizi AL önerimizi koruyor ve hedef fiyatımızı 11.50 TL’ye
yükseltiyoruz (önceki: 10.60 TL).

Çeyrekte öne çıkan özellikler:

? %6.7 TL kredi büyümesi.
? Vadesiz mevduatın toplam içerisindeki yüksek payı marjı destekliyor.
? Marj 20 bps kadar genişledi.
? Takipteki kredi oranı %4.1 seviyesinde.
? Bankacılık hizmet gelirleri 1Y21’de yüksek baza rağmen %31 y/y artmıştır"

Analizin tamamı için:

https://www.denizyatirim.com/sites/1/upload/files/GUNLUK_BULTEN_-_30.07.2021.PDF

******

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.

*******

Foreks Haber Merkezi ( haber@foreks.com )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey